1.均线金叉
短周期均线从下向上穿过长周期均线叫均线金叉。但如果长周期均线仍然向下运行,此时短周期均线向上穿越,就不能叫金叉。均线金叉预示着市场多方转强,是买入信号。
①不同的波段操作周期,需要选择相应周期的均线。
②市场出现金叉的频率越低,金叉的信号就越可靠。
③出现在相对低位的金叉,比相对高位出现的金叉更安全可靠。
④金叉出现在突破某一重要空间位置时,市场的上涨趋势更为可信。
⑤形成金叉时或形成金叉前不久,如果成交量明显放大,将会强化金叉的市场信号意义。
案例:棕榈园林(002431)
图1
图1是棕榈园林(002431)的一段日K线图。2011年6月21日股价见底后,该股出现了一次中级反弹行情。在这段行情中,MA10与MA30形成金叉前,MA10一直在MA30下方运行,表明市场一直处于空头行情中。6月21日股价见底后,成交量开始随股价反弹而放大,股价突破MA10后,受到MA30的压制回落,但此次回落受到MA10的支撑,没有跌回MA10下方。随后,市场以一根大阳线带量向上突破MA30和前期下降过程中的中继整理平台阻力线,这说明市场出现中短线反转的信号。股价突破阻力位置后,连续三天收阳线,成交量继续放大,表明市场开始活跃,多方参与意愿较强。此时MA10向上穿过MA30,MA30此时也刚好已经转身向上,MA10和MA30形成金叉。根据以上综合分析,可以判断该金叉是一个较可靠的中短线买入信号。
2.银三角和金三角
短期均线(如MA10)向上穿越相对较长周期的均线(如MA30)和更长周期的均线(如MA60)后,较长周期均线再上穿更长周期均线,形成一个尖头向上的不规则三角形,这个三角形就叫银三角或银山谷。出现银三角后,市场回调整理,再次出现一个银三角,那么这个银三角就称为金三角或金山谷。
金三角的空间位置比银三角高,并且它们大多处于一个大的上升趋势行情中。一般认为,金三角比银三角看涨的可靠性更高,这是因为市场出现银三角时,上升趋势还没有稳定下来,出现金三角时,市场已经步入到一个稳定的上升行情中。
银三角和金三角多用于判断市场中长期上涨走势,金三角判断的市场趋势周期往往更长一些。
案例:*ST亚太(000691)
图2
图2是*ST亚太(000691)的一段日K线走势图。从图中可以看到,市场在A点进行第一次反弹时,形成了一个银三角,也就是短期均线MA10向上分别上穿MA30和MA60,最后MA30上穿MA60,3个交点构成了一个不规则的三角形,这个三角形就是银三角。将这个三角形称为银三角,是相对金三角而言,因为此时只能说明市场进入了一个中级反弹行情,还无法判断市场的长期走势。利用银三角指导买入时,应以中线波段为操作周期。
市场完成中级反弹后再次回落,在回落过程中,成交量明显出现无量下跌的现象,表明这次下跌中,市场有惜售心理。股价回落达到的最低位置B,较前面的低点A要高,随后市场受到前期底部支撑再次反弹。在反弹过程中,又出现了一个银三角,这个三角形的空间位置较前一个银三角高。由于市场二次探底证实了股价底部区域成立,当第二次出现中期看涨的银三角时,市场进入反转的可能性非常大,后市进入的上涨趋势会更为可靠,空间也会更大,因此,称这个三角形为金三角,以证明它的价值。当形成金三角时,中长期投资者完全可以放心地买入。