在横盘趋势中,象限四度交易法有两条支阻线,上边支/阻线之下是象限Ⅲ~Ⅳ的位置,分别为右下方、左下方。在下边支阻线之上是象限I~II的位置,分别为左上方、右上方。同样,在横盘趋势中,象限四度交易法在其不同的象限中,揭示了买卖区域以及买卖时机。
我们用一个示意图来说明横盘趋势中的买卖区域与买卖时机。如图8-11所示。
图8-11象限四度交易法在横盘趋势中的买卖时机
在8-11中,AB、CD为支阻线,ab为上升趋势线,cd为下降趋势线。
(1)上升趋势线与支/阻线交叉,产生象限四度,象限Ⅲ为卖出区域,即右下方。卖出区域中产生卖点。在图8-11中,左侧部分是一个卖点示意图,这是一个上升趋势,用上升趋势线ab标示。上升趋势线ab与支/阻线AB相互交叉,产生了一个象限,象限Ⅲ即为卖出区域;当价格横盘到象限Ⅲ,即右下方夹角区域时,产生了卖出时机,图中用卖点标示。
(2)下降趋势线与支/阻线交叉,产生象限四度,象限Ⅱ为买入区域,即右上方。买入区域中产生买点。在图8-11中,右侧部分是一个买点示意图,这是一个下降趋势,用下降趋势线cd标示。下降趋势线cd与支/阻线CD相互,交叉产生了一个象限;象限Ⅱ为买入区域,当价格横盘到象限Ⅱ,即右上方夹角区域时,产生了买入时机,图中用买点标示。
在实际交易的图形中,价格处于横盘运动的时候,趋势线与支/阻线交叉,产生买、卖点的K线示意图,如图8-12所示。
图8-12横盘趋势中买、卖点K线
在图8-12中,有一个横盘趋势,价格于支/阻线AB与CD之间,不断地上下运动。图中左侧:首先,是一轮上升趋势,图中用上升趋势线ab标示。上升趋势线ab与支/阻线AB相互交叉后,构成一组象限四度。在象限I的位置,即右下方是卖出区域,这里产生卖出机会,图中用卖点1标示。
然后,是一轮下降趋势,图中用下降趋势线cd标示。我们看到,下降趋势线cd与支/阻线CD相互交叉后,构成一组象限四度。在象限I的位置,即右上方是买入区域,这里产生买入机会,图中用买点1标示。
在本图的横盘趋势中,分别出现了买点2与卖点2,它们出现的区域、产生的机会与买点1、卖点2极其近似,我们可以参考相关分析。
(3)股票实例图形。趋势在图形中所表现出来的主要方式有三种:一是上升趋势;二是下降趋势;三是横盘趋势。横盘趋势的形成主要是由于多空双方势均力敌。这个区间内,上方阻力位是空方阵线,而且不许多方跨越;下方支撑位是多方的最后防线,不许空方染指。无论哪方,一旦阵地失守,整个趋势都将改变。在此情况之下,我们可以做个假设,即价格上升到空方阵线阻力位时,它不会轻易地向上突破;反之,当价格降至多方防线支撑位时,也同样不会向下突破,这也是多方不允许的。此时,横盘趋势的优势展示出来:只要横盘趋势没有改变,仅当价格运用到这两个防线时,则是投资者入市的时机到了。
廊坊发展(周线)股票实例图形,时间为2008年11月~2012年12月,如图8-13所示。
图8-13廊坊发展周线股票实例
在图8-13中左侧,从2008年11月起,首先出现的是一个上升趋势,股价在上升的途中,出现了一次向下的回调,至4.30元止住。我们于左侧低点1.77元与这次回调的4.30元低点连成一条上升趋势线,图中用上升趋势线A标示。我们于回调的低点画出一条水平线,图中用支/阻线1标示。不难看出,这时上升趋势线A与支/阻线1相互交叉,共同构成一组象限四度,而在象限I的位置,出现了一个追买区域。在这个区域内产生了一次买入时机,图中用追踪买点1标示。在追踪买点1买入之后,股价继续上升。上升到7.5元时止住,我们于上升的高点7元画出一条水平线,图中用支/阻线2标示。在支/阻线2的阻挡之下,股价立即下跌至4元。可以看到,这轮下跌的力度很强,并且向右移出了上升趋势线A。但是,当价格降到支/阻线1之时,再也没有下降的能力,股价被支阻线1牢牢地支撑住,支/阻线1的作用这时发挥出来。
我们于左侧低点1.77元与此时下跌低点连成一条上升趋势线,图中用上升趋势线B标示。这时,上升趋势线B与支/阻线1相互交叉,共同构成一组象限。在象限的左上方区域,即象限I产生了一个买入时机,图中用追踪买点2标示。实际上,股价在4.50元停留了数周,投资者买入的机会还是较多的。之后,股价在上升趋势线B的支撑下,于2009年10月开始上升。
当股价上升一段行情后,出现了一个小的向下回调,我们于此处高点与前面上升趋势线A的高点连成一条下降趋势线,图中用下降趋势线C标示。之后,股价在回调后继续上升,一直上升到支/阻线2的位置方才止住。这时可以看到,上升趋势线A与支/阻线2相互交叉,共同构成一组象限,而在象限的右下方,即象限I的位置,产生出一个卖出区域。而此时,股价正好运动到这个卖出区域,产生了一个卖出时机,而且卖出的点位不止一个。在图8-13中,我们用卖点1标示这个卖出时机。
在卖点1处交易之后,股价迅速下跌,并且向下跌破了上升趋势线B与下降趋势线C。此次股价仍然降到支/阻线1之处,并被其支撑住。随后,股价再次转而上升,上升到6元止住。我们将卖点1处的高点与此处反弹高点连成一条趋势线,图中用下降趋势线D标示。下降趋势线D对股价的上升起到了一个强烈的阻挡作用。在其阻挡之下,股价下跌,并且一直跌到支/阻线I的位置,又为其支撑。我们看到,这时下降趋势线C与支/阻线1相互交叉,构成一组象限。在象限的右上方,即象限II的位置正是一个买入区域。而此时的股价正好跌到这个区域之中,产生出一个买入时机,这个买入时机在图中用买点1标示。在买点1出现之后,股价开始强劲地上升。不仅向上穿越了下降趋势线D,而且直接上升到支/阻线2的位置。在支/阻线2的阻挡之下,股价开始向下回调,降至5.5元止住。我们于买点1处的低点与回调低点连成一条趋势线,图中用上升趋势线E标示。在上升趋势线E的支撑作用下,股价二次上冲,但是最终仍然没有突破支阻线2,后转而下跌。在下跌过程中,股价逐渐移到上升趋势线E的右侧。之后虽然有再次的上冲,但这回多方已经没有能力将价格推至支/阻线2的位置。我们看到,上升趋势线E与支/阻线2相互交叉,共同构成了一组象限。在象限的右下方,即象限M的位置是一个卖出区域,而这时股价刚好处于这个区域内。
所以,这时产生出一个卖出时机。在图8-13中,我们用卖点2来标示这个卖出机会。
看一个点位是不是机会,不是看入市的时间,而是看入市之后的股价变化。卖点2虽然卖出了,但是,如果以后的股价没有按照预期的去运动,则说明市场有变。我们只能按照规律去做事。如果市场出现了不符合规律的现象,这只能是意外。克服意外只有靠纪律。符合规律的不一定对,违反规律的肯定错。而象限四度提供的买卖区域只是市场规律,它也有自身的局限。
我们看到,在卖点2处卖出之后,股价开始迅速下跌。我们于上升趋势E的末端高点与卖点2处的最高点连成一条趋势线,图中用下降趋势线G标示。将买点1处低点与6元的回调低点连成一条趋势线,图中用上升趋势线F标示。这两条趋势线暂时没有起到技术作用,我们将其标出,备用。
在卖点2卖出之后,股价迅速下跌,并且向下穿越了,上升趋势线F,直接跌至支阻线1的位置。这时,下降趋势线D与支阻线1相互交叉,共同构成一组象限。在象限的右上方即象限I的位置,是买入区域。而股价此时正好跌到这个买入区域,所以,在象限I的区域,构成了一个买入时机。图中用买点2标示这个买入时机。下降趋势线D是之前就标出的,但是,股价经过了一上一下的运动之后,它才起到作用。这也是上面示意图中提到过的现象,横盘趋势中,象限四度具有提前性,即当构成了象限之后不一定马上表现出来它的技术意义,而是要等价格“运动”到这里时,它才显示出应有的功效。
在买点2买入之后,股价便开始了一个上升过程,向上穿越了下降趋势线G之后,再一次升到了支/阻线2的位置。这时,上升趋势线F与支/阻线2相互交叉,构成了一组象限,在这个象限的右下方,即象限的位置,成为一个卖出区域。当股价运动到这个区域时,产生了一个卖出时机,图中用卖点3标示。这次的卖出区域又是提前形成的。在卖点3卖出之后,股价下跌,这次没有跌到支/阻线1的低点便转而上升。
当股价向下降至低点后,我们将买点2处的低点与此时低点连成一条上升趋势线,图中用H标示。在这条上升趋势线的推动下,股价不但上升,向上很快就突破了支/阻线2。横盘趋势宜告结束。
图8-13讲的是在横盘趋势中,如何去运用象限四度交易法。而且,重心是放在买卖点上。至于图中的追踪买卖机会,读者自己试着分析一下,收获应该不小。